Borsa İstanbul (BİST 100), yatırımcıların yoğun ilgisi ve güçlü bilançoların etkisiyle hafta sonu kapanışında 14.180,69 puana ulaşarak tarihi bir eşiği geride bıraktı. Ancak kapanış sonrası Reuters kanalıyla dünyaya duyurulan "ABD'nin İran'a yönelik haftalar sürecek operasyon hazırlığı" haberi, piyasalarda Pazartesi açılışı için risk algısını zirveye taşıdı.
Rekor sonrası jeopolitik makas
Piyasa analistleri, endeksin 14 bin puan üzerindeki kalıcılığını test etmeye hazırlandığı bir dönemde gelen bu haberin, özellikle risk primi (CDS) üzerinden baskı yaratabileceğine dikkat çekiyor. ABD Başkanı Trump’ın “tüm seçenekler masada” mesajı ve Basra Körfezi’ndeki uçak gemisi hareketliliği, küresel fonların gelişmekte olan piyasalardaki pozisyonlarını koruma iştahını azaltabilir.
Sektörel ayrışma beklentisi
Harekat senaryosunun hayata geçmesi durumunda, Borsa İstanbul’da sektör bazlı keskin ayrışmalar bekleniyor. Olası bir çatışma durumunda havacılık ve turizm sektörü hisselerinde (THYAO, PGSUS) hava sahası güvenliği endişeleriyle realizasyonlar görülebilirken; savunma sanayii (ASELS) ve enerji şirketlerinin artan risk primi ve petrol fiyatları korelasyonuyla endeksten pozitif ayrışabileceği değerlendiriliyor.
Diplomatik trafik takip ediliyor
Yatırımcıların gözü, Umman’da yürütülen diplomatik görüşmelerden gelecek somut adımlarda. Uzmanlar, 14.180,69 seviyesindeki tarihi zirvenin korunabilmesi için askeri gerilimin kontrollü bir seviyede kalması gerektiğini, aksi takdirde 13.500 ve 13.200 teknik destek seviyelerinin hızla gündeme gelebileceğini vurguluyor.
Borsa İstanbul üzerindeki jeopolitik risk duyarlılığını makro projeksiyon setlerimizle incelediğimizde, süreçteki risk ve fırsat dengesi şu şekilde netleşiyor:
ANALİZ:
BİST 100 endeksinin 14.180,69 puanlık tarihi zirvesi, teknik olarak bir "aşırı alım" bölgesine işaret ederken, hafta sonu gelen İran harekat senaryosu piyasa rasyonalitesini temelden sarsma potansiyeli taşıyor. Modellemelerimiz, operasyonun başlaması durumunda Türkiye’nin coğrafi yakınlığı ve enerji koridoru üzerindeki konumu nedeniyle ilk etapta volatilite artışına işaret ediyor.
Özellikle operasyonel performans bazlı incelediğimizde; havacılık grubunda maliyet artışları risk teşkil ederken, savunma sanayii bileşenlerinde sipariş projeksiyonlarının yukarı yönlü revize edilmesi muhtemeldir. Yatırımcılar için 14.000 psikolojik sınırı, Pazartesi açılışında en kritik pivot nokta olacaktır. Mevcut risk, piyasada "haberden kaçış" satışlarını tetikleyebilir ancak diplomatik bir yumuşama sinyali, 14.500 hedefini tekrar masaya getirecektir.
ENDEKS24 ANALİZ MASASI
Rekor seviyelerdeki borsanın bölgesel askeri gerilime duyarlılık analiziŞeffaflık ve Metodoloji Beyanı: Küçük yatırımcıyı koruma ve doğru bilgilendirme misyonumuz kapsamında; bu analiz Endeks24 Analiz ve Araştırma Kurulu denetiminde, rasyonel metodolojilerle hazırlanmıştır. Kurul yapımız ve analiz ilkelerimiz hakkında detaylı bilgi için aşağıdaki linke tıklayabilirsiniz.
Yasal Uyarı: Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.
