Hazine 5 Ekim'de iki ihale ve üç doğrudan satış yapacak

Hazine ve Maliye Bakanlığı, 5 Ekim Pazartesi günü iki tahvil ihalesi düzenleyecek, aynı gün altın tahvili ile iki ayrı kira sertifikasını doğrudan satış yöntemiyle ihraç edecek. Bakanlığın 2 Ekim'de yayımladığı duyurulara göre beş senedin tamamı 7 Ekim valörlü olacak. Aynı tarihte Hazine'nin 251,8 milyar liralık iç borç ödemesi bulunuyor.

İhalelerde 2 ve 5 yıllık sabit kuponlu tahvil var

Bakanlığın 5 Ekim ihalelerine ilişkin basın duyurusuna göre ilk ihalede 13 Eylül 2028 itfalı, 2 yıl (707 gün) vadeli sabit kuponlu devlet tahvili yeniden ihraç edilecek. Tahvil altı ayda bir yüzde 18 kupon ödüyor. İkinci ihale 16 Nisan 2031 itfalı, 5 yıl (1.652 gün) vadeli tahvilde yapılacak. Bu senedin altı aylık kuponu yüzde 16,63.

İhalelerdeki faiz, Merkez Bankası'nın politika faizini yüzde 37'de tuttuğu ve 1-3 ay vadeli ortalama TL mevduat faizinin yüzde 36,9'a gerilediği bir dönemde oluşacak.

Altın tahvilinde talepler 14.00'e kadar toplanacak

Altın tahvili ve altına dayalı kira sertifikası, emeklilik ve yatırım fonları başta olmak üzere kurumsal yatırımcılara ve kamu kurumlarına satılacak. Talepler, Borsa İstanbul Kıymetli Madenler ve Kıymetli Taşlar Piyasası üyesi bankalar aracılığıyla 5 Ekim saat 14.00'e kadar Merkez Bankası'na iletilecek. İki senet de 4 Ekim 2028 itfalı. Altı ayda bir yüzde 0,45, yıllık yüzde 0,90 getiri ödeyecek.

Senetler fiziki altın karşılığında veriliyor. 1.000/1.000 saflıktaki her 1 gram altın için 1 adet, 995/1.000 saflıktaki 1 kilogram altın için 995 adet senet ihraç edilecek. Yatırımcı itfa tarihinde 995 adet senet karşılığında 1 kilogramlık külçe altını teslim alacak. İhraca konu altının talep toplama tarihinde Borsa İstanbul nezdinde bulunması gerekiyor.

TLREFK'ye endeksli kira sertifikası ise bankalara ve kamu kurumlarına satılacak. 4 Ekim 2028 itfalı sertifikanın ilk altı aylık kira oranı yüzde 18,90 olarak belirlendi.

Ekimde 436,6 milyar liralık iç borç servisi var

Bakanlığın 30 Eylül'de açıkladığı ekim-aralık dönemi iç borçlanma stratejisine göre Hazine, ekimde 436,6 milyar liralık iç borç servisine karşılık 414,8 milyar lira iç borçlanma yapmayı planlıyor. İç borç servisinin 188,8 milyar lirası anapara, 247,8 milyar lirası faiz ödemesi. Aynı ay 178,7 milyar liralık dış borç servisi de bulunuyor ve toplam ödeme 615,3 milyar lirayı buluyor.

Ay içindeki en büyük ödeme 7 Ekim'de yapılacak. 251,8 milyar liranın 243,1 milyar lirası piyasaya, 8,7 milyar lirası kamu kurumlarına ödenecek. 14 Ekim'de 114,8 milyar, 21 Ekim'de 69,9 milyar liralık ödeme var. Endeks24'ün program verilerinden yaptığı hesaplamaya göre ekimde iç borç çevirme oranı yüzde 95'e denk geliyor. Yılın son çeyreğindeki 676,6 milyar liralık iç borç servisinin yüzde 64,5'i ise ekimde ödenecek.

Bakanlık, doğrudan satış tutarının piyasa koşullarına ve döviz ile altın cinsi ihraçların büyüklüğüne göre değişebileceğini belirtiyor. Programda yılın son üç ayı için dış borçlanma öngörülmüyor.

Takvimin devamında 6 Ekim ihaleleri var

Ekim ihraçları 6 Ekim'de tamamlanacak. O gün 4 yıl vadeli TLREF'e endeksli ve 8 yıl vadeli sabit kuponlu tahvil ihaleleri yapılacak, 1 yıl vadeli ABD doları cinsi devlet tahvili doğrudan satışla ihraç edilecek. Kasımda 122,7 milyar liralık iç borç servisine karşılık 110,4 milyar lira, aralıkta 117,3 milyar liraya karşılık 105,5 milyar lira borçlanma programlandı. Kasım ve aralık takvimi geçici.

5 Ekim ihaleleri, TÜİK'in eylül enflasyonunu açıklayacağı güne denk geliyor. ING yıllık enflasyonun yüzde 30'a gerilemesini bekliyor. Merkez Bankası'nın bir sonraki Para Politikası Kurulu toplantısı 22 Ekim'de yapılacak. S&P'nin 16 Ekim'deki Türkiye değerlendirmesinde ise analistler kredi notunda değişiklik beklemiyor.