Borsa İstanbul, 19 Şubat 2026 işlem gününün ikinci yarısında küresel siyasetten gelen sıcak haber akışıyla yönünü aşağı çevirdi. Saat 16.00 itibarıyla gelen satışların dozajı artarken, endeks kritik 14.000 puan seviyesinin altına sarktı. Piyasada oluşan panik havasında, ABD ve İran arasındaki askeri gerilimin tırmanabileceğine yönelik iddialar temel tetikleyici oldu.
Washington hattından gelen iddialar piyasayı sarstı
Satış dalgasının arkasında, CNN’in konuya yakın kaynaklara dayandırdığı kritik bir haber yer alıyor. İddiaya göre ABD ordusu, bu hafta sonu İran’a yönelik bir hava operasyonu düzenlemek üzere hazırlıklarını tamamladı. ABD Başkanı Donald Trump’ın henüz nihai kararını vermediği belirtilse de, askeri unsurların hareketliliği risk iştahını bıçak gibi kesti. Birleşik Krallık’taki bazı ABD hava unsurlarının Orta Doğu’ya daha yakın noktalara kaydırıldığı ve bölgeye ek deniz unsurlarının sevk edildiği bilgisi, "savaş fiyatlamasını" beraberinde getirdi.
Bankacılık endeksi satışların odağında
Jeopolitik risklere karşı en hassas sektörlerin başında gelen bankacılık endeksinde (XBANK) kayıpların yüzde 4’ü geçmesi, piyasadaki sistemik risk algısının yükseldiğini gösteriyor. Yatırımcılar, olası bir bölgesel çatışmanın Türkiye’nin risk primini (CDS) artırabileceği ve likidite kanallarını daraltabileceği endişesiyle pozisyon küçültmeye gidiyor. Döviz piyasasında da sınırlı bir hareketlilik gözlenirken, borsadaki çıkışların nakit pozisyonlara yöneldiği izleniyor.
Bölgesel risk değişimini küresel piyasa hassasiyetleriyle rasyonalize eden modellerimiz, tabloda şu stratejik alanları işaret ediyor:
ANALİZ:
Ortadoğu eksenli jeopolitik kırılmalar, Borsa İstanbul’un çarpan analizleri üzerinde doğrudan bir "risk iskontosu" baskısı yaratmaktadır. Mevcut askeri hareketlilik iddiaları, özellikle bankacılık sektörü rasyoları üzerinde baskı oluştururken, savunma ve enerji sektörü hisselerinde bir ayrışma potansiyelini masada tutuyor. İNA modellerimizde iskonto oranlarının yukarı yönlü revize edilmesi gerekebilecek bir evreye girilmiştir. Gerilimin diplomatik kanallarla soğutulmaması durumunda, 13.500 puan seviyesindeki yapısal direnç noktalarının test edilmesi muhtemeldir. Endeks24 Analiz Masası, söz konusu haber akışının resmi kaynaklarca doğrulanma düzeyini ve ABD kanadından gelecek nihai açıklamayı "kritik eşik" olarak izlemektedir.
ENDEKS24 ANALİZ MASASI
Bölgesel çatışma beklentisinin finansal piyasalar üzerindeki sistemik risk projeksiyonuŞeffaflık ve Metodoloji Beyanı: Küçük yatırımcıyı koruma ve doğru bilgilendirme misyonumuz kapsamında; bu analiz Endeks24 Analiz ve Araştırma Kurulu denetiminde, rasyonel metodolojilerle hazırlanmıştır. Kurul yapımız ve analiz ilkelerimiz hakkında detaylı bilgi için aşağıdaki linke tıklayabilirsiniz.
Yasal Uyarı: Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.
